智通财经APP获悉,瑞信发布研究报告,将华润啤酒 (HK:0291)(00291)列为行业首选股,目标价由80港元升至82港元,重申“跑赢大市”评级,并分别调高今明年每股盈利预测4%及3.7%。
报告中称,公司发盈喜,上半年股东应占溢利较2020年同期增加至少100%,当中包括出让其拥有的地块收取初始税后补偿收益约13亿元人民币,估算经常性盈利增35%,胜预期。该行相信,公司的超高端品牌销售增长超预期,毛利率预计有稳定扩张,经营开支也具纪律,公司未来数年超高端品牌年复合增长率可达20%,公司近期也升至2025年预期25%。