周一，花旗更新了对Shopify Inc. (NYSE:SHOP)的展望，将目标价从90美元上调至103美元，同时维持对该股票的买入评级。
该公司的乐观情绪源于2024年下半年至2025年收入增长和盈利能力的潜力。花旗的预测显示，EBIT同比增长60%，超过市场共识20%以上。
分析师引用了最近与Shopify投资者关系部门的讨论，这增强了对Shopify Payments采用率以及各种商户解决方案产品（如Capital、Installments和跨境服务）交叉销售的信心。这些见解为Shopify的财务表现前景做出了积极贡献。
花旗还预计Shopify将从低利率环境中受益，这预计将有利于消费者和商户，并推动商品交易总额（GMV）增长。花旗预计Shopify的GMV到2028财年将达到约6450亿美元。
该公司对2024年第三季度和第四季度的修订估计表明，Shopify的息税前利润（EBIT）可能会超过当前市场预期。
目标价调整反映了花旗基于最新数据更新的估值框架。花旗将Shopify保留在其美国焦点列表中，表明该公司对Shopify前景的强烈信心。
在其他近期新闻中，Shopify在其令人印象深刻的第二季度业绩之后一直受到多位分析师的关注，显示同比收入增长25%。该公司的运营支出较上一季度有所下降，标志着连续第四个季度实现盈利。
此外，Shopify的销售点解决方案线下商品交易总额同比增长27%，该公司在B2B商务和国际扩张方面也取得了重大进展。
Oppenheimer维持对Shopify的优于大市评级，而Redburn-Atlantic将其评级从中性上调至买入，设定新的目标价为99.00美元。Cantor Fitzgerald以中性评级和70.00美元的目标价开始对Shopify股票的覆盖，承认该公司在利润率扩张和持续的商品交易总额增长方面的潜力。
Roth/MKM维持对Shopify的买入评级，强调该公司有效扩大运营规模的潜力。然而，Piper Sandler保持中性立场，关注公司的销售和营销费用增长。
在目标价方面，Loop Capital将Shopify的目标价上调至80美元，而Mizuho Securities将其目标价上调至68美元，理由是公司第二季度表现强劲。另一方面，花旗尽管维持买入评级，但将目标价下调至90美元。摩根士丹利也通过将公司目标价上调至85美元表达了对Shopify未来财务表现的信心。这些是近期塑造围绕Shopify讨论的发展。
InvestingPro洞察
补充花旗对Shopify Inc. (NYSE:SHOP)的乐观展望，来自InvestingPro的最新数据为公司的财务状况和市场表现提供了额外背景。截至2024年第二季度的最近十二个月，Shopify的收入为77.6亿美元，增长率显著，达到23.18%。这与花旗对未来几年强劲收入增长的预期一致。
InvestingPro提示强调，相对于其近期盈利增长，Shopify的交易市盈率较低，尽管当前市盈率为80.54，但仍暗示可能被低估。如果公司达到增长预期，这可能支持花旗提高的目标价。此外，Shopify过去三个月的强劲回报，价格总回报率为19.92%，表明可能延续到预期增长期的积极势头。
投资者应注意，Shopify以适度的债务水平运营，其流动资产超过短期债务，这可能为公司追求增长战略提供财务灵活性。对于那些对深入分析感兴趣的人，InvestingPro提供了关于Shopify的13个额外提示，全面展示了公司的前景。
本文由人工智能协助翻译。更多信息，请参见我们的使用条款。