周一，Canaccord Genuity调整了对Nerdy（NYSE: NRDY）的展望，将目标价从之前的3.00美元下调至2.50美元，同时维持对该股票的持有评级。这一调整是在Nerdy发布第三季度财报后做出的，该财报呈现出喜忧参半的结果。
公司超过了最近调整后的收入和盈利预期，但由于Learning Membership产品面临挑战，消费者收入出现下降。
Nerdy的管理层正集中精力推广更高频率的会员服务，旨在建立更稳定的每周辅导习惯。
尽管消费者收入下降，Nerdy通过为额外110万学生提供免费访问Varsity Tutors for Schools的机会，扩大了其覆盖范围。
然而，由于公司的新销售团队仍在全面运作的过程中，第三季度机构交易的平均规模有所下降。
公司对第四季度的指引显示，收入和调整后的EBITDA显著低于市场预期。Nerdy预计第四季度消费者平台活跃会员将暂时下降，预计在2025年上半年恢复。
同时，随着低频率会员影响的减弱，预计每位会员的平均收入将逐步增加。由于早期较低的预订量和正在进行的销售策略调整，第四季度机构收入预计也将保持低迷。
Canaccord预计，Nerdy目前面临的一些挑战将持续到2025年上半年。尽管如此，该公司预见未来一年基本面将有所改善，为2026财年开始的增长奠定坚实基础。持有评级反映了预期可能需要几个季度才能让Nerdy重回增长轨道。
在其他近期新闻中，Nerdy, Inc.公布了2024年第三季度喜忧参半的业绩。尽管活跃会员数量增加，但公司收入同比下降7%，总计3750万美元。
然而，Nerdy, Inc.向机构增长战略转移的举措显示出希望，32%的付费合同和22%的总预订来自从免费转向付费服务的学区。
公司的消费者学习会员服务产生了3140万美元的收入，占总收入的84%。然而，机构业务收入同比下降3%至540万美元。
尽管面临这些挑战，公司对其在K-12市场的前景持乐观态度，并计划通过产品改进来提高客户保留率和参与度。
展望未来，Nerdy, Inc.预计第四季度收入将在4400万美元至4700万美元之间，全年收入预估在1.86亿美元至1.89亿美元之间。
第四季度调整后的EBITDA预计将在亏损700万美元至亏损1000万美元之间。这些最新进展表明公司致力于应对市场挑战并专注于可持续增长。
InvestingPro洞察
为补充Canaccord Genuity的分析，InvestingPro数据揭示了一些关于Nerdy财务状况的额外洞察。公司目前持有的现金多于债务，这可能在应对当前挑战时提供一些财务灵活性。这与另一个InvestingPro提示相一致，即Nerdy的流动资产超过其短期债务，可能在这个战略调整期间提供缓冲。
然而，反映文章中概述的挑战，InvestingPro提示强调Nerdy的股价在过去一年中大幅下跌，并在过去六个月遭受重创。这一价格走势与公司最近的业绩问题和文章中提到的第四季度下调指引相关。
值得注意的是，尽管面临这些挑战，根据InvestingPro提示，Nerdy仍保持着令人印象深刻的毛利率。这可能是公司努力改善基本面并重回增长轨道时的一个积极因素，正如Canaccord Genuity所预期的那样。
对于寻求更全面分析的投资者，InvestingPro为Nerdy提供了14个额外提示，可以更深入地了解公司的财务健康状况和市场地位。
本文由人工智能协助翻译。更多信息，请参见我们的使用条款。