周四，花旗维持对Clearwater Analytics Holdings (NYSE:CWAN)股票的买入评级，并将目标价从$28.00上调至$33.00，这是在该公司发布强劲的第三季度业绩之后。Clearwater Analytics报告年度经常性收入(ARR)同比增长约26%，其中约24%为有机增长。
该公司的收入得到了约114%的净收入留存率(NRR)的支撑，超过了约111%的预期。
NRR相比上一季度约110%的改善归因于新增资产和向现有客户交叉销售产品带来的2个百分点增长，以及由于资产价格上涨导致的管理资产(AUM)增加带来的2个百分点增长。此外，Clearwater的调整后EBITDA数据也好于预期。
尽管第三季度业绩表现积极且NRR有所提高，Clearwater的第四季度展望保持不变，花旗认为这可能表明公司的假设较为保守，存在上行潜力。该公司预计交叉销售努力将继续带来增长，并认为更高的NRR使Clearwater处于有利地位，可以在2025财年及以后维持甚至加速其有机增长。
另一个亮点是可能终止税收应收协议(TRA)，这被视为一项积极举措，可以提高自由现金流(FCF)转换率并降低公司财务结构的复杂性。花旗对Clearwater的前景持乐观态度，指出该平台在市场上反响良好，并为新老客户提供了众多机会。
在其他近期新闻中，Clearwater Analytics展示了强劲的财务表现，2024年第二季度收入同比增长19%，达到$106.8百万。这一增长得益于新产品的推出以及在北美和国际市场的扩张。
对此，Clearwater Analytics上调了全年收入指引，此前调整后EBITDA利润率显著提高至31.3%，经营活动自由现金流增长116.9%，达到$42.4百万。
Clearwater Analytics还与AI数据云解决方案领导者Snowflake建立了战略合作伙伴关系，以增强资产管理人和所有者的数据利用。预计这一合作将为客户提供可行的洞察和发展业务的机会。
在分析师新闻方面，摩根大通将Clearwater Analytics股票评级从中性上调至增持，将目标价从之前的$23.00上调至$33.00。这一升级是由于公司的净收入留存率显著提高以及对其服务的广泛需求所推动。
其他公司如Oppenheimer和RBC Capital Markets也上调了Clearwater Analytics的目标价，并维持对该股的积极评级。
Clearwater Analytics的其他近期发展包括任命Fleur Sohtz为新任首席营销官，以及对生成式AI的投资。该公司还计划在欧洲和亚太地区扩张，特别是针对英国、法国和德国市场。
InvestingPro洞察
Clearwater Analytics Holdings (NYSE:CWAN)继续展示强劲的财务表现，这从公司的第三季度业绩和近期市场数据中得到证实。根据InvestingPro数据，截至2024年第二季度的过去十二个月，CWAN的收入增长达到20.82%，与第三季度报告的26%的年度经常性收入同比增长相一致。InvestingPro提示指出，预计今年净收入将增长，进一步支持了这一增长轨迹。
公司股票表现也异常出色，过去一年价格总回报率为52.51%，过去六个月回报率高达61.93%。这些数字凸显了市场对Clearwater业务模式和增长战略的积极反应。InvestingPro提示指出，该股票交易价格接近52周高点，这印证了文章中提到的强劲投资者信心。
虽然公司的估值指标，如较高的EBITDA和收入倍数，表明估值较高，但这可能由花旗分析中概述的强劲增长前景和市场地位所证实。投资者如需更全面的洞察，可以访问CWAN的额外15个InvestingPro提示，深入了解公司的财务健康状况和市场地位。
本文由人工智能协助翻译。更多信息，请参见我们的使用条款。