BofA Securities维持对Immunovant股票的积极展望,重申买入评级,目标价保持在49.00美元。
该公司的立场是在审查了Immunovant的FcRn药物的详细二期格雷夫斯病数据后得出的,这些数据显示了令人鼓舞的结果。
数据显示高剂量组的应答率很高,76%的患者达到了应答阈值,超过一半的患者成功停用了抗甲状腺药物。
该公司正准备在今年晚些时候开始三期试验,计划在相同的研究人群中测试其下一代FcRn药物'1402'。
即将进行的试验的主要终点预计将与二期研究的持续时间相似,这可能会降低试验风险。尽管二期研究规模相对较小且仅在单一中心进行,但该药物的反应被发现与IgG反应一致,而IgG是一个关键的生物标志物。
BofA Securities的分析师指出,该项目成功概率(POS)的提高是一个强有力的支撑点,现在从50%上升到65%。然而,为了与三期项目时间表保持一致,该药物的预期上市年份已调整到2027年,比此前预期晚了一年。
在该公司的估值模型中,上市年份的调整已被增加的POS所抵消。
在其他最近的新闻中,Immunovant在医学领域取得了重大进展。这家生物制药公司报告了其batoclimab治疗格雷夫斯病的二期研究的令人鼓舞的结果。Goldman Sachs对这些发现印象深刻,维持了对Immunovant股票的买入评级,目标价保持在50.00美元。
研究显示,680毫克和340毫克剂量的batoclimab分别实现了76%和68%的甲状腺激素T3/T4正常化率,而无需增加抗甲状腺药物。这超过了公司预定的50%的治疗效益阈值。此外,相当一部分患者能够停止使用抗甲状腺药物。
除了这些进展外,在Immunovant 2024年度股东大会上,董事会选举了三名新董事。
InvestingPro洞察
随着Immunovant准备将其FcRn药物'1402'推进到三期试验,投资者正密切关注公司的财务状况和市场表现。根据InvestingPro数据,Immunovant的市值约为47.4亿美元,市净率高达8.72。尽管估值如此,该公司在截至2025年第一季度的过去十二个月内的营业收入显示出约2.9851亿美元的巨大赤字。此外,分析师已下调了对即将到来的期间的盈利预期,反映出对Immunovant盈利能力的担忧。
从积极的方面来看,InvestingPro提示显示,Immunovant的现金多于债务,表明公司具有一定的财务弹性。此外,该公司在过去一周内实现了强劲的回报,价格总回报率为10.13%。最近市场表现的这一上升可能反映了积极的临床数据和公司在临床试验中的战略举措。值得注意的是,Immunovant的流动资产超过其短期债务,这可能在公司进入临床开发的关键阶段时提供一些稳定性。
对于寻求更全面分析的投资者,还可以获得额外的InvestingPro提示,包括关于Immunovant毛利率、净收入预期和年度盈利前景的见解。InvestingPro列出了总共13条提示,投资者可以访问更深入的分析来为其决策提供信息(https://www.investing.com/pro/IMVT)。
本文由人工智能协助翻译。更多信息，请参见我们的使用条款。