CBOT持仓：基金增加美豆、玉米、小麦净空头

芝加哥期货交易所(CBOT)大豆期货周五大幅下跌，盘中触及26个月新低，此前巴西政府报告称大豆产量高于预期，美国最近收割的大豆单产和总产量也均有所提高。玉米期货大幅收低，因美国政府发布的作物数据显示，全球玉米供应量高于预期。小麦期货收低，受到玉米市场压力和美国农业部(USDA)一系列利空农业数据的拖累。

收盘情况一览

CBOT 3月大豆期货SH24收跌12.25美分，报每蒲式耳12.2425美元。

盘中早些时候，美豆主力合约Sv1触及每蒲式耳12.03美元的2021年11月9日以来的新低。本周下跌约2.5%。

CBOT 3月豆油期货BOH24收跌0.47美分，报每磅48.25美分。3月豆粕期货SMH24收挫0.10美元，报每短吨362.10美元。

3月玉米合约CH24收跌10.75美分，报每蒲式耳4.47美元。

玉米主力合约Cv1本周收跌近3%。

CBOT 3月小麦WH24下跌7.75美分，至每蒲式耳5.96美元。盘中早些时候，价格跌至每蒲式耳5.8725美元，为11月30日以来的最低水平。

小麦主力合约Wv1本周下跌约3.2%。

KC 3月硬红冬小麦KWH24最后上涨2美分，至每蒲式耳6.18美元，MGEX 3月春小麦MWEH24最后交易下跌0.5美分，至每蒲式耳6.99508美元。

CBOT持仓变动情况

交易商估算的结果显示，本周五(1月12日)，增加小麦、豆粕、玉米、大豆、豆油投机性净空头头寸。最新30个交易日，大宗商品基金增加豆油、豆粕、大豆、玉米投机性净空头头寸，增加小麦投机性净多头头寸。


表格中数据为交易商预估的数据，并非最终交易数据。 计算方法：以上净持仓数据=未平仓多头合约-未平仓空头合约，即数据为正则为“净多头持仓头寸”，数据为负则对应“净空头持仓头寸”，0则表示未平仓多头与未平仓空头相同。

供需情况观察

分析师表示，美国出口需求疲软也给小麦期货带来压力。

截至周五收盘，全球谷物、油籽和食用油出口市场概况：


美国农业部周五表示，截至12月1日，美国小麦库存增至14.10亿蒲式耳，为2020年以来最高水平。在报告发布前，分析师预计，美国小麦库存将为13.87亿蒲式耳。

根据美国农业部的数据，去年12月1日，库存量减少了约7%，达到2007年以来的最低水平。

美国农业部还从12月起上调了对全球小麦期末库存的预估，但仍处于八年低点。

政府还预计2024年美国冬小麦播种面积将下降6%，至3442.5万英亩，低于贸易预期。

玉米、大豆因供应强劲而美国需求疲软而暴跌

在美国农业部报告称美国玉米库存升至2018年以来的最高水平后，芝加哥玉米期货周五暴跌至三年低点。

大豆也大幅下跌，价格跌至26个月以来的最低水平，原因是政府报告巴西作物产量高于预期，以及美国近期收获作物的单产和产量水平提高，交易商竞相抛售头寸。

由于俄罗斯入侵玉米和小麦主要生产国乌克兰以及不利的作物天气，世界粮食供应变得更加紧张。

在美国，2023年玉米收成创纪录，出口销售低迷，导致库存增加，并将七种玉米期货合约推至新低，其中包括最活跃的3月CH24、5月CK24和9月CU24。

受玉米和大豆市场拖累，小麦期货也走低。

Consus Ag Consulting合伙人Karl Setzer表示：“底线非常简单：我们现在的产量超出了我们的需求，这给整个市场带来了压力。”

芝加哥期货交易所(CBOT)最活跃的玉米合约Cv1下跌10.75美分，至每蒲式耳4.47美元。

最活跃的大豆合约Sv1收盘下跌12.25美分，至每蒲式耳12.2425美元，小麦Wv1合约下跌7.75美分，至每蒲式耳5.96美元。

另外，美国农业部估计巴西大豆产量为1.57亿吨，比去年创纪录的1.6亿吨减少300万吨。

尽管大范围的干旱损害了世界最大大豆出口国巴西部分地区的农场，但该报告给出的数字高于市场预期。

Marex Capital高级农业策略师特里·赖利(Terry Reilly)表示：“展望未来，我们不仅要处理玉米的资产负债表，还要处理豆类的资产负债表。”“这将为2024年价格相对2023年下降奠定基调。”