环球外汇11月15日讯--本周一(11月14日)，近70年来最大“超级月亮”现身苍穹，吸引了全球天文爱好者的关注。而有意思的是，伴随着这一天文奇观，外汇市场在隔夜也迎来了一项年内最为重要的行情突破——美元指数强势升破了100大关！环球外汇在周一曾提到过，近两周来美元指数已经四度突破了99关口，尽管前三次多头在100关口前方均铩羽而归，不过此次突破可以说已是“天时地利人和”共同汇聚，而对于外汇市场而言，自本周起，一个新的汇市篇章很可能也将就此开启！
事实上，经历了近两年汇市交易的投资者或许多多少少清楚，100关口对于美元指数走向的重要性——自去年3月美元指数完成前一轮升势在100关口附近筑顶以来，该指数就始终处在箱体整理的震荡区间内运行。期间，凭借着美联储加息预期，美元指数在去年12月曾经再次突破100大关，不过最终却依然因为陷入“加息魔咒”而未能守稳。至于当前最新这一轮因“特朗普胜选”而掀起的“美元风暴”，其最终结局又将如何？我们不妨拭目以待！
美元指数完成“破百大业”，全球汇市迎来新格局？
美元兑一篮子主要货币周一升至11个高位，跟随美债收益率升势，因交易商预计特朗普政府的财政和贸易政策会推高通胀。自去年12月美联储完成近十年来首度加息后，美元指数终于时隔将近一年后再度站上了100关口！
非美货币中，欧元兑美元隔夜下跌1.1%，报1.073美元。上周特朗普意外当选美国总统也引发投资者对未来几个月欧洲也会出现类似胜利的预期。分析师表示，对民族主义情绪高涨和欧洲贸易受限的担忧打压欧元。此外，人民币兑美元周一则跌至2010年离岸市场推出之前以来的最低水准。人民币兑美元跌0.5%，报6.8596元。
Pioneer Investments汇市策略部门董事Paresh Upadhyaya称，“美国的前景有阵子没有这么好了。目前难以出现令美元大跌的情况。”
此波美元涨势的中心是预期特朗普执政下不但会增加支出，而且还会对贸易施行更多限制，这两大举措可能会终结持续了十年之久的低通胀现象。此外，特朗普当选总统给全球市场带来了冲击波，市场预计其增加基础设施开支的承诺将促进经济通胀，提升通货膨胀，并引发美国加息步伐加快。
除此之外，尽管特朗普意外胜选，但是美联储12月升息预期仍然高达逾80%，这也提振美元。据芝加哥商品交易所(CME)的FEDWatch工具，美联储于12月加息的可能性目前为81%。
目前，以对冲基金为首的大型投机者连续第七周加注看多美元，净多仓升至1月以来最高水平。根据外媒统计美国商品期货交易委员会(CFTC)本周一公布数据显示，截止11月8日当周，美元净多仓从前一周的207.8亿升至223.6亿美元，这是9个多月来最高水平。
同时，欧元净空仓小幅下降至12.9万张合约，为6周来首次下降。日元净多仓降至3.2万张合约触及6月初以来最低水平。英镑净空仓增至9万张合约，结束了此前连续四周下降的局面。因上周五美国节假日，当周CFTC持仓数据推延至本周一公布。值得一提的是，数据统计截止日美国大选尚未结束，随着特朗普胜选，主要货币对美元全线走弱，美元指数大涨逾4%。
债市已成汇市风向标？投资者后市恐需“两手抓”！
当前，关心外汇市场行业新闻的投资者或许都已经发现，近期无论是国内外财经媒体，在描述美元上涨成因的同时，都已习惯性地会拿出债券市场的表现来“说事”。那么，当前汇市与债市的关联性是否真的如此紧密？我们不妨先来看两张图。
如下图所示，欧元兑美元近期是G10货币中跌幅较大的货币对之一。而如果我们将其与债市收益率差值放在一起则可以发现，德国与美国10年期国债收益率之差的下滑幅度要比汇市的跌幅更为明显：
同样的一幕，也正发生在美元兑日元与美国和日本十年期国债收益率的对比之上：
显然，上述两张图表或许可以证明，当前外汇市场在很大程度上确实已经与债市的波动建立起了极为紧密的关联性。荷兰合作银行策略师Jane Foley就说道，“收益率攀升，加之这一年中多数时间人们一直在减持美元多头部位，这共同推动了美元此波涨势。也确实给所有市场定下了基调。”
本周一，指标美国10年期公债收益率高见2.30%，为1月初来最高，而投资人对10年通胀预期的市场指标也升至逾两年最高水准。更为令人惊讶的是，美国30年期国债收益率则已大幅升破了3%！
虽然美国公债收益率上涨也在一定程度上提振了欧洲和日本公债收益率，但欧洲和日本经济仍在应对经济成长和通胀疲弱。分析师称，这可能迫使欧洲央行和日本央行在一段较长时间内仍坚持极度宽松货币政策。
渣打银行利率策略师John Davies指出，“鉴于特朗普施政纲领中贸易保护主义和对中国的观点以及美联储前景的不确定性，特朗普给财政前景与海外对美债的需求带来了如此多的不确定性。”目前，John Davies已将2017年底10年期美债收益率预期从之前的2%调整为3%。
他表示，“美债存在不确定性溢价，而不仅仅是美联储紧缩预期增强，我们认为有持续上涨的空间。”
西联汇款业务外汇策略师Nawaz Ali在一份报告中则指出，“美元看起来像一列货运列车，会压过任何阻碍其前行的东西”，因“全球继续迷恋特朗普获胜以及其对白宫关键职位的高调任命，交易员正迅速消化美国政府增加支出的前景与高通胀前景，因此美国利率升高以弥补这一重大情绪转变。”
从后市来看，只要美债收益率能够维持其现有的升势，尤其是保持其对其他经济体债券收益率差值的升幅，那么美元即便短线可能迎来“破百”后的回调，但整体上升基调将难以轻易转变。而对于汇市交易员而言，在现阶段操盘时，或许便需要汇市债市“两手一起抓”！
美联储官员继续为加息背书！今晚美国恐怖数据即将登场
美联储方面，本周金融市场将迎来美联储官员讲话的密集发布期。而隔夜的两位美联储高官就再度为加息予以了背书，这或许预示美联储加息脚步真的已越来越临近！
美国里奇蒙联储主席莱克周一表示，如果联邦政府通过减税或增加支出来刺激经济，那么美联储将更有理由升息。莱克对记者称，“显然，大选结果似乎已经改变了”对财政政策的预期。此前，莱克是美联储内部最为鹰派的几位官员之一！
达拉斯联储主席卡普兰周一则指出，由于评估特朗普任内新经济政策的效应为时尚早，他维持美国明年经济成长率2%的预估不变。卡普兰表示，倘若特朗普政府一如投资人所预料实施财政及其他政策，将为美联储提供一些回旋空间。但到目前为止，这些预期所引发的收益率上扬，并未影响到他自身对美联储政策或经济所做的预测。
渣打银行 (LON:STAN)(Standard Chartered)经济学家Thomas Costerg、Mike Moran周一撰写报告称，美联储看来将在12月份加息，该行原先的预期是不加息，尽管长期利率持续攀升令人担忧。
澳洲国民银行外汇策略联席主管Ray Attrill周一也表示，“12月加息已经板上钉钉，”不过，Attrill补充道，市场看似仅消化了2017年底之前加息约45个基点的预期，其中包括下个月加息25个基点。“鉴于通胀预期以及债券市场的信号，如市场对通胀预期以及明年通胀水平猜对了一半，那么对于美国利率而言，其很可能将成为下一只脱落的鞋子，”他说道。Attrill预计短期利率将持续攀升，美元将一路随行。
日内美国方面将有“恐怖数据”之称的零售销售数据发布，值得投资者密切留意，市场预期月率升幅料持平于0.6%。花旗(Citi)经济学家Dana Peterson、William Lee和Andrew LaBelle周一(11月14日)在报告中称，尽管美国中期内的前景仍然不确定，但只要数据继续改善，且国际环境和金融市场维持良性，美联储仍可能在12月加息25个基点。
花旗表示，“非政治性的”美联储可能将维持当前温和紧缩的路线，除非前景大变。此外，在12月会议之前的经济数据也可能将保持“建设性”，预计10月的零售销售不会令人失望。该行还预计，“美国总体及核心CPI升幅可能在10月份上升,市场已经反映了通胀在中期内上升的前景。”