周三，花旗重申对泛林集团（NASDAQ:LRCX）股票的买入评级，维持87.00美元的目标价。根据InvestingPro数据显示，24位分析师最近上调了对公司未来期间的盈利预期，这与广泛的分析师观点一致。泛林集团市值达1,128亿美元，股本回报率高达50%，显示出强劲的基本面。此次评级重申是在泛林集团投资者日之后做出的，会上强调了公司战略重点，包括扩大其可服务的可用市场（SAM）——预计将超过晶圆制造设备（WFE）市场的增长、在技术转折点抢占市场份额，以及推动其客户支持业务集团（CSBG）的强劲增长。
泛林集团预计其SAM将从WFE的30%低位增长到30%高位，并期望获得超过50%的增量SAM。公司概述了NAND的升级机会和技术转变，其中层数从200层以下增加到500层以上，以及DRAM从6F2过渡到4F2，最终过渡到3D DRAM。此外，还讨论了晶圆代工/逻辑从FinFET到GAA和CFET等下一代技术的进展。
公司管理层预计，人工智能数据中心投资将在未来五年推动2,000亿美元的前沿WFE市场。假设WFE增长率为中高个位数，泛林集团设定了2028日历年的目标模型，在市场表现下争取实现260亿美元的收入和每股收益（EPS）6.50美元。这些雄心勃勃的目标建立在公司当前的强劲表现之上，InvestingPro数据显示，过去十二个月收入增长13.2%，毛利率达47.7%。由于预计从2024日历年起CSBG将实现10%以上的年复合增长率（CAGR），尽管2025年Reliant部门预计会面临逆风，但毛利率预计将达到约50%，这一预测超过了花旗此前预期的约235亿美元收入和5.40美元EPS。
公司对这些目标的信心来自其把握技术转折点的战略举措，以及对人工智能数据中心投资的乐观展望。花旗对泛林集团股票的认可反映了对公司增长轨迹和在半导体设备行业中表现优异能力的乐观态度。InvestingPro分析显示，公司保持着2.54的流动比率的强劲财务状况，并保持适度的债务水平。订阅用户可以在详细的Pro研究报告中获取十多个额外的ProTips和全面的财务指标，深入了解LRCX的投资潜力。
在其他近期新闻中，泛林集团推出了两款旨在提升人工智能芯片生产的新工具。ALTUS Halo沉积工具和Akara蚀刻工具旨在提升半导体性能和精度。这一战略举措与泛林集团此前由于芯片制造商需求增加而超出市场预期的收入预测相一致。在最近的投资者日上，公司预计到2028年将实现显著的收入和盈利增长，预计收入在250亿至280亿美元之间，调整后每股收益为6至7美元。Cantor Fitzgerald维持泛林集团增持评级，预计到2028年将出现看涨前景和潜在的盈利能力提升。此外，泛林集团宣布每股0.23美元的季度股息，反映了其对股东回报的承诺。公司的财务实力通过其不断增长的装机量和扩大市场份额的战略计划得到体现。这些发展使泛林集团在竞争激烈的半导体行业中占据关键地位。
本文由人工智能协助翻译。更多信息，请参见我们的使用条款。